平时就会做各种不同投资的黄先生，去年四月，眼见比特币兑美元汇率价格不断上涨，在朋友介绍下，黄先生投资了一个比特币投资的自动交易平台，号称交叉模式交易，可在不同交易所的价差套利。

黄先生表示，他投资的时机正好是比特币起涨时，当时大家对比特币依然陌生，后续越来越多人关注比特币。当时在这个交易平台投资了○．三枚比特币，已经过去半年了，帐上已拥有一．五枚比特币，「看来真有高手在套利。」不过，这个平台不久后却是，用自己开发的虚拟货币取代比特币，未来若出金，得用该公司的虚拟货币兑换比特币。

「现在惊愕，刚才有钱可赚，应该是这家公司用新进下线的资金支应；赶紧组织进不来，公司就只好改变游戏规则了。」他选择早早要回帐上的收益，留下这个，并得出结论：「应该是一个老鼠会，就是所谓的庞氏骗局。」

三大手段包装诱骗民众上钩

回顾二○一七年，比特币从年初的一枚不到一千美元的价格，一路上涨到一万九千美元，狂飙的价格引发全球讨论，虚拟货币、区块链、挖矿等名词跟着红一路火……。不过，这些名词，真能完全搞懂的人毕竟差不多了。

价格狂飙、媒体热炒、话题度、专业度极高，当这四个元素凑在一起时，往往成为违法吸金与诈骗事件的最佳着力点。今年年初，公平交易委员会点名七年多层次传销涉涉违法吸金案件的主要手法，「虚拟货币」、「虚拟商品」就名列其中。

事实上，今年多来，国内已有数大大小小虚拟货币相关、多层次传销包装的组织涉违法行为，被检获、缉获，其中，规模最大的马来西亚与跨国组织MBI，一七年三月被台中检获调查时，涉涉违法吸金约三十亿元；今年七月被检获调破的雅格瑞科技，也将自己发行的「维塔币」作为会员奖金，包装在传销里，涉案吸金五十亿元。

归纳投资虚拟货币大概有三次招揽类型，首先是像黄先生遭遇的手法，以「套利交易」为号召。今年三月，民众检举「Ethvinex套利交易」网站标榜用「机器人做比特套利」，同时每周可赚两成；经调查典型为庞氏骗局，消防局当时并以「每周赚两成、连股神巴菲特都做不到」，呼吁民众立即面对此事诉求。

另外，坊间也出现所谓「投资挖矿」的稳定收益机会。此类诉求，已在网路上大量受骗民众告白；此外，今年七月，美国一家名为Spotlite USA的公司坦言，今年一月美国消费电子展（CES）中高调已完成的「对外集资挖矿」计划，获得了美国证券交易委员会（SEC）勒令终止，究其原因是比特币承蒙一家公司，根本不可能像该公司那样提供可预测性。

加入传销前先上网查虚实

另一种常见诉求是自创币别，或者标榜采用首次代币募集（ICO）模式集资，透企业透发行比特币等「虚拟商品」，销售给投资人的募集资金行为。

对此，金管会在六月表示，ICO发行的虚拟商品是否属于《证券交易法》规范的有价证券，应视情况认定，但「金管会目前会采取任何ICO申报案」。此外，央行六月发表报告指出，据美国ICO顾问公司Satis Group于今年三月的研究，所有ICO案件中，竟有多达「八一％系属骗局」。

除了常见的手法诉求之外，财团法人多层面传销保护基金会法务组组长刘宣妏提醒，现在的传销手法变化多端，变质的销组织会以各种虚化商品进行包装，是否实际将资金投资或购买标的，一般民众很难确实掌握。因此，建议民众在加入传销公司之前，先去公平交易委员会网站查看是否有报备。

法务部调查局市调查处科长刘至刚则表示，虽然民众检举屡见不鲜，不乏受害人组成自救会，自行到地检署以刑事诉讼附带民事赔偿，要求最大限度赔偿损害；但实际上，真正获得完整赔偿的案例极为有限，且过程旷日废时。

整体来看，虚拟货币狂热所引发的面对吸金群魔乱舞，「股神都办不到的高盈利」、「美国证管会都不信挖矿能稳定盈利」、「全球大多数 ICO 都属骗局」，这三句话，民众一定要警惕了。